Индекс SWIFT

 Индекс SWIFT (Society for Worldwide Interbank Financial Telecommunications - Сообщество всемирных межбанковских финансовых телекоммуникаций) показывает изменения объема отправленных клиентских платежный сообщений, исключая влияние событий, не связанных с хозяйственной деятельностью. Индекс SWIFT является собственностью системы, основан на фактах, и может стать базой для показателей, используемых для получения опережающих индикаторов измерения валового внутреннего продукта (ВВП) в странах ОЭСР. Индекс, широко используемый аналитиками, экономистами и лицами, принимающих решения в финансовых учреждениях, корпорациях, государственных учреждениях и научных кругах.
 Индекс SWIFT дает надежное указание на развитие экономической активности и основан на объеме клиентских платежных сообщений SWIFT (MT103). Глобальный охват делает его надежным барометром изменения ВВП стран ОЭСР.

Инициатива в 2009 году по проверке корреляции между трафиком SWIFT   данных и экономическими показателями, на основе ежемесячных данных  с 2003 года, обнаружили сильную корреляцию между основными данными платежей и темпами роста ВВП

График сходства тренда ВВП ОЭСР и платежей SWIFT

Расчет
 Индекс SWIFT интересен как ранний индикатор изменения ВВП ОЭСР , он был утвержден в сотрудничестве с ведущими междисциплинарными научно-исследовательскими институтами. Для расчета была выбрана линейная динамическая модель смешанной частоты. В этой модели базовые данные SWIFT в сочетании с фактическим квартальными показателями роста ВВП в странах ОЭСР показывают перспективы изменения ВВП в странах ОЭСР в краткосрочной перспективе.

Источник данных
Исходные данные для Индекса SWIFT - сообщения MT 103, это определенный формат сообщений, который отражает двустороннюю передачу информации о платежных операциях между клиентами разных банков или финансовых институтов. Данные, полученные из этих сообщений, следовательно, основаны на фактах, и являются объективной мерой реальной экономической активности.
Для построения индекса агрегируются на уровне страны несколько миллионов данных каждый месяц. Эта информация включает страны, где возникли сообщения, страны назначения и дату отправки сообщения. Другая информация, например количество транзакций и личность контрагента не включается в базу данных индекса.
Собранная информация фильтруется, чтобы исключить внешние события, не связанные с реальной экономической деятельностью, например миграцию инфраструктуры внутреннего рынка на платформе SWIFT. А для избежания искажений в связи с разным количеством рабочих дней в каждом месяце, используются их среднее значение.
Как только информация отфильтрована и уточнена на уровне страны, поток сообщений MT103 дальше объединяется в мировом масштабе и на уровне ОЭСР.
 Сам индекс SWIFT состоит из двух рядов данных: совокупного значения на мировом уровне и на уровне ОЭСР, каждый из которых охватывает период, начиная с января 2005 года вплоть до месяца предшествующего дате публикации. Каждая серия данных будет индексироваться по январю 2005 года, выбранного в качестве базового месяца.
В дополнение к тесной взаимосвязи с основными экономической деятельности, MT103 обеспечивает дополнительные отличительные преимущества для текущей ситуации: совокупный объем данных доступен на ежемесячной основе в течение нескольких дней на конец предыдущего месяца. После тестирования с целью выявления наиболее надежный подход к корреляции и предсказательной силой в нескольких регионах и странах, динамические модели смешанной частота была замечена обеспечить лучшие результаты.
SWIFT Индекс глобальной совокупности включает в себя данные из каждой страны по сети SWIFT, а совокупный ОЭСР основывается на данных, относящихся к этой группе стран. Для роста ВВП ОЭСР, в начале каждого квартала, выходят данные за предыдущий квартал, что дает возможность прогнозирования тенденций. Так по ОЭСР данные выходят в начале апреля по ВВП стран ОЭСО в 1 квартале, тогда как официальные оценки будут доступны только в мае.
Быстрая доступность необходимой информации от SWIFT за предыдущий месяц позволяет не только прогнозированию текущую ситуацию , но также пользователи смогут включить Индекс SWIFT в свои модели прогнозирования для получения долгосрочной обзора от ВВП, если они пожелают.

 Преимущества
 Джеймс Росситер глава международного отдела экономического анализа Банка Канады, еще в 2010 году отметил, что " в мировой экономике существует несколько моделей прогнозирования, но большинство из них не приспособлены к прогнозированию в краткосрочном периоде ".
Краткосрочный анализ был затруднен в экономической сфере в связи с отсутствием точных данных  в достаточном объеме и своевременно. Цифры по росту экономики, например, как правило, выпускаются на ежеквартальной основе с лагом в несколько недель после окончания квартала.
Опираясь на реальный трафик платежей, данные, собранные SWIFT предназначены для решения этого пробела в информации. Индекс обеспечивает прогнозирование текущих изменений в развитии мировой экономики, а также краткосрочного движения в странах ОЭСР.
Индекс SWIFT действует как зеркало экономической активности в сочетании с признанным опытом Центра по исследованию операций и эконометрики (CORE), исследовательского центра университета Католический де Лувена (UCL).
 
Плюсы:
Публикуется ежемесячно
Опережающий показатель
Ежемесячно, основанные на фактах, очень рано наличии
Дает возможность принимать более точные и быстрые стратегические решения
Эффективно отражает краткосрочные экономические изменения